Document d'enregistrement universel 2021 - Groupe ADP

ÉTATS F I NANC I ERS

COMPTES CONSOLIDÉS DU GROUPE ADP AU 31 DÉCEMBRE 2021

Valeur au bilan au 31/12/2021

Juste valeur au 31/12/2021

Valeur nominale en devise Échéance 1

Taux d’intérêt contractuel 2

Capital restant dû en devise

Devise

(en millions d’euros)

AIG Emprunts bancaires Emprunts bancaires Emprunts bancaires Emprunts bancaires Emprunts bancaires ADP International Americas Emprunts bancaires TAV Airports Emprunts bancaires Emprunts bancaires Emprunts bancaires Emprunts bancaires Emprunts bancaires Emprunts bancaires Emprunts bancaires Emprunts bancaires Emprunts bancaires Emprunts bancaires Emprunts bancaires Emprunts bancaires Emprunts bancaires Emprunts bancaires

USD USD USD USD USD

160 180

2023 2024 2025 2026 2028

2,000 % 2,130 % 6,250 % 3,750 % 4,250 %

61

54 83 44 28

56 87 49 32 35

94 50 32 35

50 48 46

31

USD

9

2026

1,952 %

9

8

9

EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR TRY TRY TRY USD USD USD

284 300

2022 2023 2024 2025 2027 2028 2031 2034 2022 2023 2024 2022 2023 2024

3,410 % 3,160 % 3,630 % 4,760 % 2,650 % 3,950 % 4,500 % 3,000 % 16,670 % 14,750 % 14,500 % 5,340 % 5,380 %

213

213

218

240

240

247

13

12

12

12

65

33

33

37

3

2

2

2

250

220

220

272 155 298

154

122

122

234

240

240

6

32 14 12 22

29

2

2

11

1 1

1 1

12

8 9 5

7 8 4

7 8 4

7 8

3,180 %

TOTAL

9 862

11 115

1 La différence entre la valeur nominale initiale et le capital restant dû est lié à l’amortissement de certains emprunts. 2 Pour les autres emprunts contractés par ADP SA et les emprunts bancaires contractés par AIG et TAV Airports, le taux d’intérêt présenté correspond au taux moyen sur la période, calculé pour les emprunts à taux variable sur la base d’un Euribor, flooré à 0 % si le taux est négatif, ou du taux Libor dollar 1 mois à 0,10 % et taux Libor dollar 6 mois à 0,16 % en date du 31 décembre 2021. Ces emprunts sont regroupés par échéance. La juste valeur (M-To-M) est une valeur calculée par actualisation des flux futurs hors coupon couru. Cette valeur ne tient pas compte du spread de crédit d’Aéroports de Paris SA.

9.5 Instruments financiers

Instruments financiers dérivés Dans le cadre de la gestion du risque de taux et de change de sa dette à moyen et long terme, le groupe utilise des instruments financiers dérivés, constitués d’opérations d’échange de taux d’intérêt et de devises ( interest rates swaps et cross currency swaps ) principalement adossés à des lignes d’emprunts obligataires et de prêts bancaires. Les swaps de taux d’intérêts sont évalués au bilan à leur juste valeur. La variation de juste valeur des instruments dérivés est enregistrée en contrepartie du résultat sauf dans les cas particuliers de la comptabilité de couverture exposés ci-dessous. Lorsque l’instrument financier peut être qualifié d’instrument de couverture, ces instruments sont évalués et comptabilisés conformément aux critères de la comptabilité de couverture de la norme IFRS 9 :

◆ si l’instrument dérivé est désigné comme couverture de flux de trésorerie, la variation de la valeur de la partie efficace du dérivé est enregistrée dans les autres éléments du résultat global et présentée dans les réserves de juste valeur au sein des capitaux propres. Elle est reclassée en résultat lorsque l’élément couvert est lui-même comptabilisé en résultat. En revanche, la partie inefficace du dérivé est enregistrée directement en résultat. Lorsque l’élément couvert est une émission de dette future, le reclassement en résultat est effectué sur la durée de vie de la dette, une fois celle- ci émise. Lorsque la transaction prévue se traduit par la comptabilisation d’un actif ou d’un passif non financier, les variations cumulées de la juste valeur de l’instrument de couverture précédemment enregistrées en capitaux propres sont intégrées dans l’évaluation initiale de l’actif ou du passif concerné ;

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AÉROPORTS DE PAR I S / DOCUMENT D ’ ENREG I STREMENT UN I VERSEL 202 1